廣發(fā)證券跌落AA級(jí)神壇 香港子公司踩雷遭證監(jiān)會(huì)重罰

原標(biāo)題：廣發(fā)證券跌落AA級(jí)神壇香港子公司踩雷遭證監(jiān)會(huì)重罰

作者：忱棠

審校：一條輝

來源：GPLP犀牛財(cái)經(jīng)（ID:gplpcn）

對(duì)于生活的跌宕起伏，網(wǎng)友們笑稱：“日子就算時(shí)好時(shí)壞壞壞壞壞壞壞壞壞壞，也要苦苦苦苦苦苦苦苦苦苦苦中作樂啊，生活不就是這樣起起落落落落落落落嘛。”按此說法，廣發(fā)證券近來明顯處于“壞壞….苦苦….落落落….”的下行階段。

2019年8月5日晚間，廣發(fā)證券發(fā)布公告，稱收到了證監(jiān)會(huì)對(duì)公司的處罰決定：限制增加場(chǎng)外衍生品業(yè)務(wù)規(guī)模6個(gè)月、限制增加新業(yè)務(wù)種類6個(gè)月。

對(duì)于券商來說，限制增加新業(yè)務(wù)種類算得上嚴(yán)重處罰，一旦被罰，將降低其行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力，甚至對(duì)未來發(fā)展產(chǎn)生阻礙。

截止至北京時(shí)間8月6日收盤，廣發(fā)證券報(bào)12.51元/股，跌1.81%，凈流出1822.82萬元。

千億市值大戶廣發(fā)證券為何會(huì)遭受這種嚴(yán)厲處罰呢？

爆雷虧損9.19億元 一石激起千層浪

成立于1991年9月的廣發(fā)證券與中國資本市場(chǎng)一同成長，現(xiàn)如今已經(jīng)是券商領(lǐng)域的老大哥之一了。

然而老大哥也有犯糊涂的時(shí)候。

圖一 來源：廣發(fā)證券公告

2019年8月5日晚，廣發(fā)證券發(fā)布公告，公告顯示由于公司對(duì)香港子公司風(fēng)險(xiǎn)管控不足、合規(guī)管理存在缺陷、內(nèi)部管控不足以及數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)不準(zhǔn)確等，證監(jiān)會(huì)決定對(duì)公司采取限制增加場(chǎng)外衍生品業(yè)務(wù)規(guī)模6個(gè)月、限制增加新業(yè)務(wù)種類6個(gè)月。

因?qū)ψ庸颈O(jiān)管不力受罰，那么子公司究竟怎么了？

圖二 來源：廣發(fā)證券公告

2019年3月26日，廣發(fā)證券曾發(fā)布一則提示香港子公司重要事項(xiàng)的公告，公告稱，廣發(fā)投資香港于2016年在開曼成立了一只名為Pandion的基金，基金成立初期主要投資場(chǎng)內(nèi)股票衍生品，逐步擴(kuò)展到投資利率產(chǎn)品、外匯產(chǎn)品、以及外匯波動(dòng)率方差互換。

2018年8月，是這只基金業(yè)績的轉(zhuǎn)折點(diǎn)。此前業(yè)績一路平穩(wěn)的基金在這一時(shí)間點(diǎn)后遭受了巨大損失，主要原因是外匯劇烈波動(dòng)和相關(guān)市場(chǎng)流動(dòng)性缺乏等。

基金的虧損對(duì)公司產(chǎn)生了極大的影響。截止至2018年12月31日，廣發(fā)投資香港以自有資金累計(jì)投入9006.77萬美元，占基金權(quán)益的99.90%。

2018年12月31日Pandion基金的凈值為-0.44億美元，2018年年度虧損額為1.39億美元。由于Pandion基金納入公司合并財(cái)務(wù)報(bào)表范圍，這一巨額虧損明顯反映在了公司凈利潤上，減少公司2018年合并凈利潤9.19億元，已超過公司2017年度經(jīng)審計(jì)凈利潤的10%。

另外，在前不久證監(jiān)會(huì)發(fā)布的證券公司評(píng)級(jí)結(jié)果中，廣發(fā)證券也從AA級(jí)的頭部券商神壇一躍而下，連降兩級(jí)至BBB級(jí)，其中Pandion基金的虧損為不容忽視的因素。

此前外媒報(bào)道，因一家亞洲對(duì)沖基金客戶在波動(dòng)率極高的外匯交易中出現(xiàn)虧損，花旗銀行將面臨高到1.8億美元的損失，香港市場(chǎng)普遍認(rèn)為這家亞洲對(duì)沖基金為廣發(fā)香港子公司。

兩筆罰單同樣的原因更嚴(yán)重的處罰

值得注意的是，這并不是廣發(fā)證券第一次因海外基金爆雷、對(duì)子公司監(jiān)管不力被證監(jiān)會(huì)下發(fā)罰單。

圖三 來源：廣發(fā)證券公告

2019年3月27日，廣發(fā)證券發(fā)布公告表示，公司收到廣東證監(jiān)局《關(guān)于對(duì)廣發(fā)證券股份有限公司采取責(zé)令改正措施的決定》，決定指出公司存在指出公司存在對(duì)境外子公司管控不到位，未有效督促境外子公司強(qiáng)化合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)管理及審慎開展業(yè)務(wù)等問題，根據(jù)有關(guān)規(guī)定決定對(duì)公司采取責(zé)令改正的監(jiān)管措施。

兩份罰單對(duì)比可以看出此次證監(jiān)會(huì)對(duì)廣發(fā)證券的懲罰力度更大，反映出證監(jiān)會(huì)對(duì)券商風(fēng)控以及合規(guī)性方面的看重，此次限制新增衍生品與新業(yè)務(wù)發(fā)展也有意讓廣發(fā)證券在公司海外投資方向上認(rèn)真對(duì)待、積極整改。

對(duì)于此次的處罰決定，廣發(fā)證券表示：公司將按照監(jiān)管要求積極整改，敬請(qǐng)投資者注意投資風(fēng)險(xiǎn)。

生成海報(bào)

免責(zé)聲明：本網(wǎng)站內(nèi)容主要來自原創(chuàng)、合作伙伴供稿和第三方自媒體作者投稿，凡在本網(wǎng)站出現(xiàn)的信息，均僅供參考。本網(wǎng)站將盡力確保所提供信息的準(zhǔn)確性及可靠性，但不保證有關(guān)資料的準(zhǔn)確性及可靠性，讀者在使用前請(qǐng)進(jìn)一步核實(shí)，并對(duì)任何自主決定的行為負(fù)責(zé)。本網(wǎng)站對(duì)有關(guān)資料所引致的錯(cuò)誤、不確或遺漏，概不負(fù)任何法律責(zé)任。任何單位或個(gè)人認(rèn)為本網(wǎng)站中的網(wǎng)頁或鏈接內(nèi)容可能涉嫌侵犯其知識(shí)產(chǎn)權(quán)或存在不實(shí)內(nèi)容時(shí)，應(yīng)及時(shí)向本網(wǎng)站提出書面權(quán)利通知或不實(shí)情況說明，并提供身份證明、權(quán)屬證明及詳細(xì)侵權(quán)或不實(shí)情況證明。本網(wǎng)站在收到上述法律文件后，將會(huì)依法盡快聯(lián)系相關(guān)文章源頭核實(shí)，溝通刪除相關(guān)內(nèi)容或斷開相關(guān)鏈接。